科龙先提供了1.87亿资金给天津格林柯尔，然后通过容桂农村信用社将这笔资金在顺德格林柯尔与天津格林柯尔账户之间进行了4次来回转账，产生了以天津格林柯尔投资顺德格林柯尔共计6.6亿元为名义的进账单。但用来倒账的1.87亿元最后又转回了科龙电器，进账单上没有形成余额，所以会计师事务所拒绝提供验资，银行拒绝在询证函上盖章。对此，顾雏军的解释是“打入顺德格林柯尔的是投资款，打出至天津格林柯尔的是预付天津格林柯尔的货款”，拿进账单去验资[8]。后经查实，并无真实供货协议，顺德格林柯尔的注册资金有6.6亿元为虚报。

3.2  提前进场，粉饰报表，为扭亏为盈铺路

2001年，顾雏军在股权转让前提前进驻董事会，成为科龙电器董事长，原因有二：一是为了与容声集团进行债务豁免探底；二是调节减值准备来粉饰报表，造成2001年巨额亏损，2002年达到扭亏为盈的目的。一方面降低收购成本，另一方面为将来报出财务报表和进一步资本运作留出余地。通过一年的亏损，突出产业整合力度，为下一步的收购做宣传。

3.3  调节利润

3.3.1  虚增销售收入

(1)利用无真实交易的商业承兑汇票做会计处理，虚假销售

由于2000年、2001年连续两年的亏损，2002年顾雏军要求公司财务部门想尽一切办法虚增销售收入，即由销售部提供愿意合作的客户名单，财务部负责收取客户开出的无真实交易的商业承兑汇票，并做会计处理。

据调查，2002年有14个左右的客户向科龙开具无真实交易的商业承兑汇票，共计3.7亿元，并进行了入账处理，然后由销售分公司做假出库处理，由此完成了整个虚增利润的流程。

（2）通过压货，虚增利润

2002年至2004年两年间，一些销售公司与科龙签订了购销合同却未提货，且每年的压货销售主要在12月底，所压货物只能在科龙的仓库中，并没将货物风险转移给购货方，到第二年再以退货的方式处理，可想而知，年底压货销售就是为了做出虚假的财务报告。据调查，2003年底注册的安徽合肥维希公司和武汉长荣公司的财务人员是科龙公司派遣的，这两家公司实质上是科龙电器的关联公司，设立的目的就是为科龙完成压货，实现年报上的盈利。来~自^751论+文.网www.751com.cn/

3.3.2  虚减成本

原材料价格下半年急剧上涨和产品边际利润受压是科龙亏损的主要原因，公司承认未能通过提高新品价格抵消成本上涨的影响。从科龙2004年利润表可知，公司下半年的毛利率比上半年还要高，但2005年第一季度毛利率有所下降，主要是由于原材料价格上涨的因素，滞后了大约半年的时间。但从披露的存货情况来看，科龙原材料在存货中所占的比例基本稳定，大约只是一个季度的用量，滞后时间过长显得不同寻常。

这种现象应该不受到产品结构的影响。测算结果显示，总体毛利率基本不受其影响。从会计的核算方法来看，科龙原材料发出时按标准成本核算，在产品和产成品发出时按实际成本核算、按加权平均法确认成本。在加权平均法下，原材料上涨的影响很快就能反映在在产品的销售成本上。若2004年科龙下半年销售的都是新品，由于原材料的价格上涨，销售价格也会有所提高，而很多旧产品是在2005年1季度销售出去的，若是这样，在2004年年末科龙对存货计提的坏账准备是否充足也令人怀疑。

科龙2004年期末存货计提的坏账准备只占存货原值的4.27%，甚至比2003年还低，主要是原材料计提的跌价准备下降。但科龙对产成品计提的跌价准备比例稍有上升，比起2003年的计提多630万元。若2004年期末产成品中很多都是以涨价后原材料生产的老产品，所计提的比例是否充足就令人怀疑了[3]。从电器行业的整体情况看，下半年毛利率都明显下跌，但科龙却上升，因此有虚减成本之嫌。 科龙财务舞弊问题研究(3):http://www.751com.cn/kuaiji/lunwen_75640.html